游客

标题:国检集团投资笔记（20210216）
正文:
大视野蒋炜身份认证02-09 09:52碳交易权，这一块业务所带来的良好发展前景和贡献利润的高弹性，现在市场的认知还比较空白。国检既是标准的制定者，同时也是提供碳排放检测服务的收费方。 做一个长寿投资者02-08 15:45 · 来自Android6年前在环保公司写过环评，做过检测，确实感觉小公司接到都是小活，业务小、散，赚的都是小钱，检测公司第一年都是亏损的。我感觉未来的检测行业必然是有品牌，有规模的大公司，环境，安全，职业卫生，认证等，所有企业需要办的检测手续都给你打包办了。看好国检集团，央企，综合性检测，规模化，品牌，内生并购，行业发展空间大 国检集团(SH603060)国检集团(SH603060)来自研报发布于01-20 15:40［中金公司：买入］快报2020年扣非盈利超预期 2021年盈利增长有望继续加速快报2020 年扣非净利润同比增长22%国检集团公布2020 业绩快报：公司预计全年实现收入14.6 亿元，同比增长29%（调整后）/32%（调整前）；归母净利润2.3 亿元，同比增长7%（调整后）/10%（调整前）；实现扣非归母净利润2.0亿元，同比增长22%（调整前后口径一致）。公司收入和扣非盈利超出我们预期。关注要点公司2020 年收入和扣非盈利超预期：收入增长超预期，内生外延贡献双轮驱动。我们估算全年公司收入内生增速约12%，贡献收入增量约1.3 亿元；外延并购带来的收入增量约2.3 亿元。归母净利润符合市场预期，扣非盈利超预期。公司扣非净利润超出市场预期；而非经常损益同比减少37%至3,273 万元，我们认为主要因确认政府补助收益和理财收益减少。分季度看，下半年收入盈利恢复强劲增长。2020 年2-4Q 公司收入分别同比增长18%/45%/54%、归母净利润分别同比增长14%/79%/41%，下半年在疫情负面影响总体减弱、以及上年同期基数较低（主要体现在3Q），公司经营业绩强劲增长。继续看好公司未来盈利表现。2020 年公司在市场拓展、能力建设、科技创新、集团管控等方面持续投入带动业绩高增。我们继续看好公司增长前景，预期未来五年净利润复合增速有望达20%以上。子公司赋能驱动内生增长。2020 年云南合信、安徽拓维等子公司盈利增长远超并购时承诺目标。我们认为未来并购子公司经由集团赋能发挥其
[<<][[1]][2][3][>>]

查看评论(0)
发表评论



首页